Экспертная встреча по тематике «Опережающие индикаторы: анализ предсказательной силы для показателей Единого экономического пространства», 11 декабря 2013 г.

В семинаре приняли участие эксперты Евразийской экономической комиссии, центральных (национальных) банков, министерств финансово-экономического блока Беларуси, Казахстана и России.

В рамках мероприятия состоялась презентация опережающих индикаторов Комиссии, построенных для Беларуси, Казахстана и России, а также методологических подходов к их построению. На данной презентации было рассмотрено шесть основных вопросов. С докладами выступили сотрудники отдела методологии и анализа Департамента макроэкономической политики Евразийской экономической комиссии.

Модератором мероприятия выступил начальник отдела методологии и анализа Департамента макроэкономической политики Комиссии Андрей Липин. С приветственным словом к участникам обратился Директор Департамента Евгений Хотулёв.

В первой части семинара Андрей Липин рассказал об основах построения опережающих индикаторов, состоящих из 5-ти основных этапов: отбор данных, фильтрация рядов данных, анализ бизнес-циклов, построение итогового индикатора (немодельный и модельный подходы) и представление результатов. Во второй части семинара им показаны методы тестирования качества прогнозных оценок (стандартные тесты, точность предсказания точек разворота, тесты Тиммермана-Песарана), представил результаты тестирования прогностических свойств опережающих индикаторов полученных Комиссией.

Подробное представление методологических подходов к отбору индивидуальных опережающих индикаторов показал консультант отдела методологи и анализа Андрей Орлов. Он детально рассказал о методе построения сводного совпадающего индикатора, о датировке деловых циклов и о наборе критериев, на основе которых принимается решение о включении того или иного показателя в сводный опережающий индикатор. Эти критерии включают: анализ поворотных точек, регрессия поворотных точек, анализ корреляции, анализ прогностической силы.

Также им рассказано о комбинировании одномерных прогнозов (по Грейнджеру) в свете методологических проблем, вытекающих из-за трудности выбора оптимального метода прогнозирования.

Советник отдела методологии и анализа Юрий Жуков в своем выступлении рассказал про построение сводных опережающих индикаторов на основе методологии ОЭСР, представил результаты исследования, а также рассмотрел проблемы, возникающие при практическом применении данной методологии.

В заключение Андрей Орлов представил модельный подход Комиссии к построению опережающих показателей. Этот подход включает в себя построение динамической факторной модели и модели с марковскими переключениями. Суть первой модели заключается в сжатии информации путем методом главных компонент до нескольких факторов, которые будут содержать в себе всю необходимую информацию и затем включение этих факторов в модель векторной авторегрессии. Добавление в блок модели марковских переключений позволяет учитывать различную спецификацию DFMдля разных режимов (рост, депрессия и пр.).  Данная нелинейная модификация позволяет учитывать влияние одного набора факторов на фазе подъема и другого набора на фазе падения.

По итогам заседания национальные эксперты выработали рекомендации и механизмы взаимодействия с Комиссией по дальнейшему развитию работ по построению национальных опережающих индикаторов.